Impuestos cripto en Alemania: periodo de tenencia y límite de exención

Este artículo describe el derecho vigente en Alemania y nada más. Si tributas en otro país, por ejemplo en España, a las mismas operaciones se les aplican otras reglas que este texto no trata; en ese caso, consulta a la Agencia Tributaria o a una asesoría fiscal. En el impuesto sobre la renta alemán, la compraventa privada de criptoactivos va a parar a un cajón antiguo: la operación privada de venta del artículo 23, apartado 1, frase 1, número 2, de la ley alemana del impuesto sobre la renta (Einkommensteuergesetz, EStG), la misma disposición que se aplica al oro o a los objetos de colección. De ella se derivan dos cifras, y todo gira en torno a ellas: un periodo de tenencia de un año y un límite de exención de 1000 euros por año natural.

Qué dice la ley y qué decidió el Tribunal Federal de Hacienda

El artículo 23, apartado 1, frase 1, número 2, de la ley alemana del impuesto sobre la renta abarca las ventas de otros bienes cuando entre la adquisición y la venta no pasa más de un año. El Tribunal Federal de Hacienda alemán (Bundesfinanzhof) estableció en su sentencia de 14 de febrero de 2023, asunto IX R 3/22, que las monedas virtuales en forma de tokens de moneda forman parte de esos otros bienes. Se adquieren cuando se obtienen a cambio de euros, de una moneda extranjera o de otras monedas virtuales, y se venden cuando se cambian de vuelta o se permutan por otros tokens de moneda.

La administración tributaria asumió ese criterio en la circular del Ministerio Federal de Finanzas alemán (Bundesministerium der Finanzen) de 6 de marzo de 2025, que reformula en 34 páginas la circular anterior de 10 de mayo de 2022. Su número marginal 53 califica los criptoactivos como otros bienes en el sentido del artículo 23 y cita la sentencia. Así pues, quien mantiene la tenencia más de un año no paga impuesto sobre la renta por la ganancia. Quien vende, permuta o paga dentro del plazo tiene un hecho imponible.

Ni el artículo 23 ni la circular dicen qué día termina el plazo. Eso solo se deduce de las normas generales sobre plazos: el artículo 108, apartado 1, del Código Tributario alemán (Abgabenordnung) declara aplicables por analogía los artículos 187 a 193 del Código Civil alemán (Bürgerliches Gesetzbuch). Según el artículo 187, apartado 1, del Código Civil, el día de la adquisición no cuenta, y según el artículo 188, apartado 2, un plazo de un año termina al final del día que por su número corresponde al día de la adquisición. De una compra el 10 de marzo de 2026 se deduce que una venta el 10 de marzo de 2027 todavía cae dentro del plazo y tributa, mientras que a partir del 11 de marzo de 2027 queda fuera. Es una conclusión extraída de tres disposiciones, no una cita literal, y en caso de litigio conviene comprobarla.

Este tratamiento del artículo 23 se aplica a los tokens de moneda o de pago, es decir, a bitcoin, ether y unidades comparables; el asunto IX R 3/22 se refería precisamente a ese grupo, y el número marginal 3 de la circular los clasifica así. Para los otros dos grupos, el número marginal 53 remite a los números marginales 77 y siguientes. En los tokens de utilidad (utility tokens), canjear el token por el bien o el servicio prometido es irrelevante para el impuesto sobre la renta según el número marginal 79; si se venden utility tokens adquiridos, el número marginal 80 puede volver a poner en juego el artículo 23. Los tokens de valores (security tokens) cuentan como valores u otros instrumentos financieros según el número marginal 81, dependiendo de cómo estén estructurados, así que los rendimientos corrientes y las ganancias por venta pasan, según el número marginal 82, por el artículo 20 de la ley del impuesto sobre la renta, es decir, como rendimientos del capital, donde el plazo de un año del artículo 23 no desempeña ningún papel. Todo lo demás de este texto se refiere a los tokens de moneda y de pago.

Los 1000 euros son un límite de exención, no un mínimo exento

El artículo 23, apartado 3, frase 5, de la ley alemana del impuesto sobre la renta establece que las ganancias quedan exentas si la ganancia total de las operaciones privadas de venta del año natural fue inferior a 1000 euros. El Ministerio Federal de Finanzas señala en el número marginal 53 que esa cifra era de 600 euros hasta el periodo impositivo de 2023 inclusive. La palabra «total» importa: cuentan juntas todas las operaciones privadas de venta del año, incluidas las ganancias con oro u otros bienes.

El término alemán es Freigrenze, un límite de exención, y funciona de forma distinta a un mínimo exento. Un mínimo exento dejaría sin tributar los primeros 1000 euros y solo gravaría lo que los supera. Un límite de exención es un umbral: si lo alcanzas, tributa toda la ganancia, no solo el exceso. Un ejemplo muestra la diferencia. Compras criptoactivos por 12.000 euros el 10 de marzo de 2026 y los vendes el 5 de septiembre de 2026 por 13.400 euros. La ganancia es de 1400 euros y no hubo otras operaciones privadas de venta. Como 1400 euros no es menos de 1000 euros, tributa toda la ganancia de 1400 euros, no solo los 400 euros que superan el límite. Con una ganancia de 999 euros todo habría quedado exento; con un euro más, justo 1000 euros, habrían tributado los 1000 euros completos.

Cuánto impuesto hay que pagar entonces depende de tu tipo personal según el artículo 32a de la ley del impuesto sobre la renta. La versión vigente fija sus cifras expresamente para los periodos impositivos a partir de 2026: hasta una base imponible de 12.348 euros el impuesto es cero, a partir de 69.879 euros el tipo marginal es del 42 % y a partir de 277.826 euros, del 45 %. Ese 42 o 45 % solo se aplica a la parte de la renta que supera el tramo, nunca a toda la renta. La calculadora del periodo de tenencia muestra cuándo termina el plazo de un año de cada lote.

Operación por operación: qué cuenta como venta

El error más frecuente tiene que ver con las permutas. El número marginal 54 de la circular deja claro que cambiar criptoactivos por euros, por bienes, por servicios o por otros criptoactivos constituye una venta; según el número marginal 55, los plazos vuelven a empezar tras cada permuta. Si en enero cambias bitcoin por ether, has vendido y vuelto a comprar, aunque no se haya movido ni un euro.

Las pérdidas son el punto en el que se desmoronan muchas hojas de cálculo. Según el artículo 23, apartado 3, frase 7, de la ley del impuesto sobre la renta, solo pueden compensarse hasta el importe de las ganancias por operaciones privadas de venta del mismo año natural; la frase 8 permite imputarlas al año anterior y trasladarlas a años posteriores según el artículo 10d. No pueden compensarse con rendimientos del trabajo, del capital ni del alquiler.

El staking y el préstamo pasan por el artículo 22, número 3

Según el número marginal 48 de la circular, los ingresos del staking pasivo tributan por regla general según el artículo 22, número 3, de la ley alemana del impuesto sobre la renta, y los ingresos por préstamo, igualmente, según el número marginal 65. Estos otros ingresos no están sujetos al impuesto sobre la renta según el artículo 22, número 3, frase 2, si, junto con otros ingresos por prestaciones, sumaron menos de 256 euros en el año natural. Esos 256 euros también son un límite de exención, con la misma lógica que antes: con 256 euros tributa el importe completo, no solo lo que supera el límite.

Dos puntos se confunden a menudo. Primero: las unidades recibidas cuentan como adquiridas y se valoran al precio de mercado en el momento en que llegan; para ellas empieza un nuevo plazo de un año según el artículo 23. Segundo: el plazo de venta no se amplía a diez años solo porque la tenencia haya generado ingresos: el número marginal 63 establece que el artículo 23, apartado 1, frase 1, número 2, frase 4, de la ley del impuesto sobre la renta no se aplica a los tokens de moneda o de pago. Cómo funciona técnicamente el staking y qué riesgos conlleva lo explicamos en el artículo sobre staking, rendimiento y riesgos.

FIFO, wallet por wallet, y las obligaciones de registro

Quien compra por lotes debe poder decir qué unidades ha vendido. El número marginal 61 establece como principio la identificación individual. Si no es posible, a efectos del periodo de tenencia se consideran vendidas primero las unidades de una misma denominación adquiridas primero, y para la valoración se aplica el método del precio medio; para simplificar, puede suponerse que las unidades adquiridas primero se vendieron primero, es decir, FIFO. El matiz importa: la consideración se hace wallet por wallet, y el método elegido debe mantenerse dentro de una wallet hasta que se haya vendido por completo. La calculadora de precio medio ordena el precio de entrada de cada lote.

A ello se suman obligaciones que la circular de 6 de marzo de 2025 detalla por primera vez. Su parte III trata, a partir del número marginal 87, de las obligaciones de declarar, de colaborar y de conservar registros; el número marginal 96 remite, para el patrimonio privado, a los artículos 145 a 147 del Código Tributario. El número marginal 103 enumera lo que hay que documentar, entre otras cosas el orden de consumo elegido para cada wallet, las transferencias entre las propias wallets y los otros ingresos por minería, forging, staking, préstamo y airdrops. Según el número marginal 106, la circular se aplica a todos los casos abiertos desde su publicación en el Boletín Fiscal Federal (Bundessteuerblatt), y hasta el periodo impositivo de 2024 inclusive no se objetarán los registros llevados de otra forma fuera del ámbito de las normas GoBD.

Cómo preparar una declaración de impuestos alemana

Empieza por sacar una lista completa de todas las operaciones de cada año natural: fecha, hora, cantidad, denominación, valor en euros, comisiones, wallet o plataforma de negociación e identificador de la transacción. Después calcula la ganancia de cada venta como el precio de venta menos los costes de adquisición y menos los gastos asociados, y asigna a cada operación su propio periodo de tenencia. La suma de todas las ganancias y pérdidas del año decide sobre el límite de exención de 1000 euros; el staking y el préstamo van por separado, con los 256 euros.

Las cifras van en el anexo SO (Anlage SO) de la declaración alemana del impuesto sobre la renta, y los ingresos por staking y préstamo, también como otros ingresos. Guarda los justificantes, incluida la fuente de precios con la que valoraste, y mantén tu método. Conviene aclarar pronto dos cuestiones, porque determinan el volumen de trabajo: si tu actividad de trading sigue contando como gestión del patrimonio privado y cómo puedes acreditar las tenencias de la época en la que aún no llevabas registros ordenados. Ambas cuestiones son para una conversación con un asesor fiscal alemán, porque este texto no sustituye al asesoramiento en un caso concreto. Si tributas fuera de Alemania, ninguna de las cifras anteriores te afecta y deciden tus propias normas nacionales. Qué normas se aplican a los proveedores en toda la Unión Europea lo explicamos en el artículo sobre el reglamento MiCA, y términos como wallet, token o airdrop se explican en el glosario.

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Fuentes